Стоит ли вкладывать в серебро в. Стоит ли вкладывать деньги в драгоценные металлы? Почему серебро не дорожает

Золото известно человечеству с древних времен. Золотые изделия неоднократно находили в древних захоронениях. Издревле этот металл был символом богатства и власти, поэтому он становился причиной ссор, грабежей, убийств и даже войн.

Очень долго именно золото являлось основой мировой финансовой системы и до сих пор оно остается одной из самых твердых мировых валют. Несмотря на то, что со времен «золотой лихорадки» прошло очень много лет, золото продолжает оставаться привлекательным инструментом для инвесторов наряду с другими драгоценными металлами.

Сейчас к элитным драгоценным металлам относятся: серебро, золото, платина и палладий. Их еще принято называть «благородными», главным образом, за высокую химическую стойкость и красивый внешний вид. Из них делаются различные ювелирные изделия. Кроме того, эти металлы и сплавы с их содержанием используются в современной электронной промышленности при производстве высокотехнологичных приборов, в мобильных телефонах и компьютерной технике.

Вам, конечно же, интересно, почему ценятся именно эти металлы. Основная причина в их уникальных физико-химических свойствах и дефицитности . Доля добычи «благородных» металлов в общем объеме производимой мировой горнодобывающей промышленностью продукции составляет всего лишь 0,00005%. Очевидно, учитывая высокую стоимость драгметаллов на мировом рынке, добывать их выгодно.

Однако открытие бизнеса по добыче драгметаллов – затея дорогая и довольно сложная. Тем не менее, каждый современный инвестор в любое время может купить для себя немного золота или платины.

Способы инвестирования в драгоценные металлы [как купить золото]

В России сейчас для совершения инвестиций в золото и прочие драгоценные металлы доступно несколько различных способов: покупка слитков, монет, открытие «металлического счета» в банке, приобретенные ценных бумаг золотодобывающих компаний или обеспеченных золотом акций.

Давайте подробнее рассмотрим каждый способ в отдельности.

Слитки из драгоценных металлов

Многие отечественные банки предлагают купить слитки из драгоценных металлов.

Например, в Сбербанке можно купить золото в мерных слитках следующих весовых категорий:

• Золото от 1 г. до 1000 г.;
• Серебро от 50 г. до 1000 г.;
• Палладий и платина от 5 г. до 100 г.

С одной стороны может показаться, что это самый простой и выгодный способ купить драгоценные металлы , но тут есть ряд подводных камней, о которых неопытный может просто не знать.

Проблемы связаны, главным образом, с действующим Налоговым Кодексом. Дело в том, что золотые слитки по закону признаются имуществом , а, следовательно, при продаже они облагаются НДС (а это +18% к номинальной стоимости металла). Но и это еще не все.

Если вы соберетесь продать свой слиток банку, то вам придется заплатить еще 13% подоходного налога.

Следовательно, вложения в золотые слитки с учетом имеющихся особенностей отечественного налогового законодательства не очень выгодны. Чтобы только покрыть расходы надо, чтобы слиток прибавил в цене как минимум процентов 30%, что довольно сложно осуществимо даже за год.

Драгоценные монеты

Все продаваемые в настоящее время драгоценные монеты можно разделить на две большие группы: памятные (коллекционные) и инвестиционные.

Выпуском памятных монет в нашей стране занимается Банк России. Памятные монеты обычно выпускаются ограниченным тиражом – от 100 до нескольких тысяч единиц.

Выпускались самые разнообразные серии монет, в том числе: «Красная книга России», «Выдающиеся личности России», «Архитектурные памятники России», «Сохраним наш мир», «Лунный календарь», «Знаки зодиака» и др.

Тем не менее, стоит отметить, что памятные монеты для инвесторов не представляют особого интереса. Причин несколько: высокая стоимость, обусловленная их нумизматической ценностью, и обложение НДС (те же +18% к стоимости).

Следовательно, памятные монеты пользуются популярностью больше среди опытных коллекционеров . Спустя несколько лет (а иногда и десятков лет), продать подобные коллекционные монеты можно довольно выгодно.

Тут работает такое правило – чем монета старше, тем она дороже. Правда, чтобы ее продать, нужно будет искать подходящего покупателя-коллекционера, готового выложить за монету хорошие .

Что касается инвестиционных монет, то назначение этого финансового инструмента определено уже в его названии. Инвестиционные монеты выпускаются огромными тиражами, превышающими миллионы единиц, поэтому никакой ценности для коллекционеров они не представляют . Их основная ценность определяется количеством содержащегося в них драгоценного металла.

Самыми известными инвестиционными монетами, пожалуй, являются «золотые червонцы», первая подобная монета появилась в 1975 году. Следует отметить, что каждая монета из этой серии содержит 7,742 г. чистого золота 900 пробы.

Предлагаются еще и другие серии инвестиционных монет. Например:

• «Соболь» – серебряная монета, выпущенная впервые в 1995 году, достоинством в 3 рубля. Монета содержит 31,1035 г. серебра 925 пробы.
• «Георгий Победоносец» – выпущена в двух вариантах: серебряном и золотом. Золотая монета начала чеканиться в 2006 году, имеет номинал 50 рублей и содержит 7,78 г. золота 999 пробы. Серебряная монета появилась в 2009 году, имеет номинал 3 рубля и содержит 31,1 г. серебра 999 пробы.

Кроме того, в российских банках можно купить некоторые иностранные инвестиционные монеты из драгоценных металлов, например, английские «соверены».

Рыночная стоимость инвестиционных монет формируется в первую очередь исходя из стоимости содержащегося в них драгоценного металла, а также надбавки, которая предусматривает покрытие расходов на их чеканку и реализацию.

Покупка инвестиционных монет удобна тем, что с ними сейчас работает множество крупных российских банков, хотя основным продавцом, пожалуй, является Сбербанк. Эти монеты последние годы пользуются довольно большим спросом, цена некоторых монет с момента выпуска увеличилась в несколько раз.

Еще одно их преимущество в том, что операции с инвестиционными монетами в соответствии с НК РФ НДС не облагаются. Хотя 13% налога при продаже придется все же заплатить государству. (Это также надо учитывать при выборе инвестиционного инструмента).

Также отмечу, что все операции с данными монетами совершаются по курсовой стоимости, которая устанавливается банком. Как правило, разница между ценой покупки и ценой продажи достигает 10%.

Металлический счет в банке

Металлические счета делятся на два вида:

• счет ответственного хранения (СОХ);
• обезличенный «металлический» счет (ОМС).

Инвестор, открывая СОХ в банке, передает кредитной организации имеющиеся у него слитки драгоценных металлов на хранение. Каждый слиток имеет определенные характеристики: номер, проба, вес, аффинажный завод др. В свою очередь банк берет на себя обязательство вернуть клиенту слиток по первому же его требованию.

Счет ответственного хранения также может предусматривать возможность перевода металла на другой указанный клиентом счет, или использовать его в качестве обеспечения при получении кредитов.

СОХ не может использоваться как инструмент получения дохода , он не предполагает начисления каких-либо процентов. Клиент наоборот должен оплачивать услуги банка по хранению своего драгоценного металла. Этот инструмент предназначен, скорее, для сбережения имеющихся у инвестора слитков в натуральном виде, а банк просто гарантирует их сохранность.

Обезличенный «металлический» счет (ОМС) по своей сути – классический валютный депозит, где валюта – количество грамм металла. На таком счете слитки учитываются без указания каких-либо конкретных характеристик.

Пополнить обезличенный счет можно путем совершения безналичного перевода с другого «металлического» счета, внесением драгоценных металлов в физической форме, приобретя металл (в обезличенной форме) за наличные по курсу банка.

ОМС иногда предусматривает начисление процентов (в денежном эквиваленте или в граммах драгоценного металла). Однако проценты начисляются не всегда, об этом следует узнавать при открытии счета. Проценты, как правило, небольшие – от 0,1% до 3-4%.

Очевидно, что если ОМС не предусматривает начисления процентов, то получить прибыль инвестор может только при условии, что драгоценный металл вырастет в цене.

Тут также следует отметить, что если вы захотите получить слиток, эквивалентный количеству находящегося на вашем счету драгоценного метала в физической форме, то при получении слитка придется уплатить 18% НДС . Если вы просто закроете счет и получите сумму в денежном выражении, то НДС уплачивать не придется.

Кроме того, хоть ОМС и является своего рода валютным депозитом, на него не распространяется действие закона о . Так что выбирать банк надо очень внимательно.

Ценные бумаги, обеспеченные золотом

Это относительно новый вариант инвестирования в золото , который не только обеспечивает доходность вложений, но и не требует оплачивать НДС.

Выпуском акций, обеспеченных золотом, занимается Всемирный золотой совет (The World Gold Council – WGC), который был создан крупнейшими мировыми золотодобывающими компаниями.

WGC для выпуска «золотых» бумаг создал специальный фонд Gold Bullion Securities (GBS), который занимается их размещением на Австралийской, Лондонской, Нью-Йоркской и Американской фондовой бирже (в Америке «золотые» акции размещены от имени других фондов и под другими тиккерами, но при прямой поддержке WGC).

Одна такая бумага дает инвестору право на получение 3,1 г. чистого золота из хранилищ банка HSBC в Лондоне.

Досрочно погасить имеющиеся во владении ценные бумаги, обеспеченные золотом, путем их обмена на золотые слитки в физической форме могут лишь привилегированные владельцы. Остальным инвесторам доступен только вариант, предусматривающий выплату соответствующей суммы в долларах, евро или фунтах стерлингов.

Что касается российских инвесторов, то они могут совершать любые операции с «золотыми» ценными бумагами воспользовавшись услугами множества брокерских контор, которые работают на перечисленных выше биржах.

Покупка акции золотодобывающих компаний

Данный способ, в принципе, не связан с непосредственной покупкой драгоценного металла, но все же имеет прямое отношение к золотодобывающей отрасли, поэтому расскажем немного и о нем.

Так как этот вариант инвестирования предполагает покупку акций, то для их приобретения следует обратиться на и воспользоваться услугами брокеров. Среди основных золотодобывающих компаний, акции которых сейчас реализуются на бирже, можно отметить:

• ОАО «Полюс Золото»;
• ОАО «Бурятзолото»;
• ОАО «Полиметалл».

Конечно же, данный вариант предполагает получение прибыли главным образом от совершения спекулятивных операций с ценными бумагами на бирже. Уровень дохода в данном случае зависит исключительно от роста стоимости купленных .

При этом котировки непосредственно зависят как от мировых цен на золото , так и от основных финансовых показателей самих компаний.

Кроме того, покупка акций предусматривает выплату дивидендов, что также является дополнительным доходом от инвестирования.

Доходность инвестиций в драгоценные металлы

Чтобы оценить потенциальную доходность вложений в драг. металлы, рассмотрим статистику котировок за период с января 2003 по январь 2012 гг. Статистика по ценам на золото, платину, серебро и палладий приведена в таблице 1 (данные взяты на официальном сайте Банка России по состоянию на первый рабочий день каждого года).

Таблица1. Котировки драгоценных металлов по данным ЦБ РФ январь 2003 – январь 2012 гг., в рублях за 1 г.

График цен на золото по данным ЦБ

График цен на палладий по данным ЦБ

График цен на платину по данным ЦБ

График цен на серебро по данным ЦБ

Теперь, чтобы оценить динамику цен, рассчитаем доходность по каждому из металлов. Итоговые данные, показывающие доходность в % по отношению к прошлому году, приведены в таблице 2.

Как видим из таблицы, за последний год все металлы, кроме золота, потеряли в цене. Особенно заметно подешевели платина и палладий (-11,5% и -15,96% соответственно), которые на протяжении предыдущих двух лет показывали хорошие результаты по росту цены. Серебро по итогам 2011 года потеряло всего чуть больше 1%.

Это нельзя рассматривать как тенденцию к дальнейшему падению цены, так как за первый месяц 2012 года серебро, платина и палладий демонстрируют стабильный рост.

Что касается незначительных минусов, отмеченных в 2005, то это отражает лишь незначительные рыночные колебания цены. Это хорошо видно на графике. А вот падение цен на серебро, платину и палладий по итогам 2008 года – это показатель общего спада рынка под влиянием мирового финансового кризиса. Этим же, собственно, обуславливается и падение цен, зафиксированное по итогам 2011 года. Так как рынок в прошлом году опять был несколько напряжен и нестабилен, то большинство игроков в ожидании новой волны кризиса не рисковало.

Что касается прогнозов, то все зависит от того, начнется ли кризис или нет. Однозначного мнения среди экспертов нет. Тем не менее, резкого падения цен на драгоценные металлы, скорее всего не будет. Возможны колебания, но в целом прогнозы положительны.

Отмечу, что максимально внимательно следует относиться к покупке палладия , его цена часто скачет: то в плюс, то в минус. Это заметно и по данным таблицы 2 и по графику котировок Банка России. Дело в том, что этот металл чаще всего используется для спекуляций на рынке.

Если рассматривать изменение цены на металлы по итогам 10 лет, то максимальную доходность демонстрирует серебро (+ 661%) и золото (+614,5%). Платина за 10 лет подорожала почти на 320%. А вот палладий – всего на 152%.

Этот показатель говорит о том, что в долгосрочной перспективе все металлы обеспечивают хорошую доходность и их покупка – очень выгодная инвестиция.

В заключение хочется сказать, что инвестиции в драгоценные металлы имеют ряд существенных преимуществ по сравнению с прочими финансовыми инструментами:

1. Рынок драгметаллов более стабилен по сравнению с и вложениями в различные фонды, будь то). Это их свойство делает их востребованными именно во время кризиса, когда инвестиции в фондовый рынок становятся очень рискованными.

В качестве недостатка можно назвать то, что от вложений в драгметаллы нельзя получить быстрой отдачи, они не могут обеспечить быстрого прироста капитала. Драгоценные металлы – инструмент, рассчитанный на долгосрочные инвестиции.

Видео на десерт: Невероятное столкновение магнитов в замедленном действии

Среди драгметаллов серебро – самый недорогой. Стоит ли вкладывать деньги в покупку серебра? В этой статье мы разберемся, выгодно ли вложение средств в покупку серебра, какие факторы влияют на его стоимость. Как вложить деньги в серебро, и где можно купить серебро и в какой форме.

Считается, что доходность серебра значительно уступает золоту и другим драгоценным металлам. Однако, с точки зрения потенциала все – наоборот. Основным аргументом в пользу этого утверждения являются быстро сокращающиеся запасы серебра во всем мире. Этот металл расходуется во много раз больше, чем другие драгметаллы.

Серебро находит применение в разных отраслях промышленности, причем, основными потребителями являются предприятия, работающие в областях военных технологий, медицины, электроники. Таким образом, использование серебра в ювелирном деле – это только малая часть на фоне огромных потребностей в перечисленных и прочих отраслях. Существует две причины, пока не дающие серебру подняться в стоимости до уровня золота – это возможность вторичной переработки и побочная добыча серебра при работе с другими металлами.

Есть ли смысл вложить деньги в серебро, насколько это выгодно?

В качестве ответа на этот вопрос мы приведем несколько доводов:

• Практика показывает, что даже серьезные экономические потрясения не в состоянии вызвать снижение цен на серебро. Безусловно, незначительные колебания цены отмечаются, но общий порядок цен остается неизменным;
• Статистика свидетельствует об уменьшении мировых запасов серебра, что неизбежно вызовет рост его стоимости;
• Серебро по большей части считается металлом для производства, чем сырьем для ювелирной отрасли. Из этого следует вывод, что кризисы проходят, а вопрос развития производства всегда останется актуальным, как и спрос на серебро.

Как правильно и выгодно вложить деньги в серебро?

Теперь разберем это вопрос с прикладной точки зрения. Как получить доход от приобретения серебра? Дадим несколько советов:

• Не стоит приобретать украшения из серебра. Делать это есть смысл только в том случае, если ювелирное изделие признано произведением искусства. Причина в сильно завышенной цене за ювелирные изделия, притом, что качество металла обычно невысокое. Продавать придется по цене лома драгметаллов, а это невыгодно.

• Покупать серебряные монеты тоже не следует, потому что выгодно это только в случае, если вложения планируются на очень долгий срок, за который монеты из серебра могут приобрести коллекционную ценность. Проблема в существующей системе продаж и налогообложении, а также различием в курсе серебра реальном и банковским.

• Слитки серебра принесут те же проблемы, что и монеты. Помимо перечисленных выше, владельцев слитков поджидают сложности с хранением драгметалла, потому что серебро, обладая относительно невысокой стоимостью, в виде слитков займет место и будет иметь изрядный вес. Хранение слитков в банке повлечет расходы и такое вложение потеряет всякий смысл.

• Остается последний и самый выгодный способ вложить деньги – это привязка банковского вклада к текущему курсу серебра. За несколько лет образуется неплохой доход, причем не облагаемый налогом. Если доверите сбережения надежному банку, риск потери сбережений будет минимальным.

Вот еще несколько материалов

Придя из ВС РФ полтора года назад, я обнаружил накопленные средства за время отсутствия на различных партнерских программах в размере около 50К рублей. Плюс к этому более 100 000 рублей у меня лежали в Сбербанке на книжке. Эти деньги я начал откладывать потихоньку, прочитав несколько книг по достижению финансовой независимости а-ля "Богатый папа, бедный папа". Кто-то, конечно, плюется на них, мол эти авторы лишь наживаются на книгах, а сами и гроша ломаного не заработали. Но тем не менее они дают основные понятия. Истины в них вроде простые, но 95% людей до них не доходят своим умом, просто не задумываясь о "крысиных бегах", активах/пассивах и прочем. Не помню в какой из них я почерпнул термин "финансовая подушка безопасности", но ее идея мне пришлась по вкусу и я начал ее себе создавать.

Финансовая подушка безопасности - это когда у вас имеется определенная сумма денег, которая позволит прожить как минимум полгода-год, не снижая значительно уровень жизни.

На удивление многие люди тратят все деньги, которые зарабатывают, а затем кусают локти, когда их увольняют/теряют бизнес, а новую работу в течении месяца найти не удается. Я же накопил вроде достаточную сумму, чтобы можно было жить как раз около года, но встал естественный вопрос: куда их положить?

Выбора было не так уж и много. Всякие акции, облигации, фьючерсы и опционы требуют тщательного изучения и внушительной суммы денег.
Не знаю почему, но вместо обычного вклада под стандартные 10%, я стал приглядываться к драгоценным металлам. Типа это долгосрочные инвестиции, металлы всегда в цене и потихоньку растут.

Золото, платину, палладий, серебро покупают прежде всего для того, чтобы сохранить сбережения, защититься от инфляции и обесценивания денег.

Рынок драгметаллов более стабилен по сравнению с рынком ценных бумаг и вложениями в различные фонды, будь то ПИФы или ОФБУ.

Если рассматривать изменение цены на металлы по итогам 10 лет, то максимальную доходность демонстрирует серебро (+ 661%) и золото (+614,5%). Платина за 10 лет подорожала почти на 320%. А вот палладий – всего на 152%.
Этот показатель говорит о том, что в долгосрочной перспективе все металлы обеспечивают хорошую доходность и их покупка – очень выгодная инвестиция.

В России сейчас для совершения инвестиций в золото и прочие драгоценные металлы доступно несколько различных способов: покупка слитков, монет, открытие «металлического счета» в банке, приобретенные ценных бумаг золотодобывающих компаний или обеспеченных золотом акций.

Большинство подобных выражений уверяли меня в надежности такого рода инвестиций. И насколько я помню, лишь парочка из десятков прочитанных статей предупреждали, что экономика циклична и вообще, цены на металлы сильно раздуты и не соответствуют истине. В другой заметке прочитал, что цены именно на золото раздуты и они скоро стремительно рухнут, а вот серебра остается все меньше на Земле, т.к. активно используется в промышленности, в изготовлении чего-то там для техники, поэтому котировки на серебро может резко вырасти в ближайшие несколько лет. Вот почему-то я сразу поверил и побежал в банк покупать именно серебро.

В моем городке, несмотря на наличие кучи филиалов крупных банков, лишь Сбербанк осуществлял операции с драгоценными металлами. Я решил не заморачиваться и открыть счет в ОМС - обезличенный металлический счет, т.к. при продаже не облагается НДС (а это +18% к номинальной стоимости металла), а затем еще и еще 13% подоходного налога, в отличие от физических слитков.

На 9 июля 2012 года для Пензенской области (они отличаются) купить серебро можно было за 31,5 руб./гр. Моих сбережений хватало как раз на 5 кг серебра = 157 500 рублей. Процедура прошла быстро и безболезненно благодаря тому, что у меня были деньги на книжке тоже в Сбербанке, а сам счет привязан к ВебМани. Так что всю сумму попросту перевели на ОМС, выдав мне новую книжку с 5 кг серебра лишь в циферках:

Ничего не предвещало беды, я изредка посматривал за динамикой изменения котировок, отмечая, что колебания незначительны и по сути цена на серебро находится на одном уровне, пока в один непрекрасный момент весной 2013 увидел такую картину:

И она, к сожалению, продолжает ухудшаться и сегодня. На сегодня купить можно по 22,9 р. за грамм, а продать по 19!!! Т.е. при продаже я получу всего 95 000 рублей, потеряв в итоге 62К рублей.

Инвестиции в золото

Золото, как впрочем, и все остальные драгметаллы тоже значительно упало в цене. Я тут подсчитал, что если бы те же самые деньги вложил в золото, то на счете у меня оказалось 90,4 грамма (1 742 р./грамм на тот момент).
Сейчас золото стоит 1256 р/гр, а значит я бы получил 113 542р. (- 44К). Конечно, получше, чем ситуация с серебром, но все равно плохо.

Вот вам и "надежные долгосрочные инвестиции". Не то, что от инфляции не сохранили, а еще на треть убавили. Не нужно быть аналитиком, чтобы понимать, что надежды на восстановления хотя бы до прежнего курса в ближайшие лет 5 точно нет.

Резюмируя

Вот таким образом я неправильно попытался создать себе финансовую подушку. Что удивительно, но практически не расстроился, ведь сумма не такая уж большая, чтобы волосы там рвать на жопе. Зато появился опыт инвестирования и понимание, что любые вложения - это риски, и вкладывая нужно мысленно расстаться со своими деньгами, а читать различные прогнозы и слепо им доверять бессмысленно.

Вкладывать деньги в серебро возможно несколькими способами.

Приобретать у банков серебряные слитки. Недостаток в том, что хранить их придется дома. Теряете средства на уплате НДС. В случае повреждения слитка, при продаже его банку будет взята комиссия. Наличие сертификата и целостности банковской упаковки обязательно.

Другой способ – размещение на депозите в банке. Доход полученный будет ниже, чем размещенный в либо рублях. Но более стабилен и мало зависим от инфляции во всех ее проявления. Минус такого вклада – количество серебра на счетах уже давно превышает его физического количества. Возможность получить свои сбережения серебром могут вызвать затруднения.

– лотерея. Продать ее как изделие во времена кризиса трудно. Любое повреждение, царапина, существенно снижает цену на нее. Дополнительный выпуск монет серии – снижает ее нумизматическую стоимость. Возможны серьезные потери.

Мнение: Краткосрочные инвестиции в серебро малоэффективны и приносят небольшую прибыль. Как сохранение сбережений на длительный срок – имеет смысл. Ежегодно промышленность в мире испытывает дефицит серебра в размере 25% от его добычи. Цена на серебро сбивается за счет лизинговых контрактов. Но по сути — это бумажки, не обеспеченные реальным серебром. Дефицит серебра в мире нарастает из-за его высокой востребованности промышленностью. В ближайшие годы стоит ожидать взлет цен на серебро. С ростом цен на энергоносители, ростом уровня жизни в странах, где добывается серебро (пример Индия) растут затраты на его добычу. Соответственно, будет расти и цена.

Наконец — здесь много факторов, которые влияют на цену.

Стоимость серебра сегодня по ЦБ: 31.31 руб.

Цена серебра — динамика

Прогноз стоимости серебра на месяц вперёд: 31.230203886588 руб.

Что влияет на стоимость серебра

1. Качество. Наиболее качественное серебро имеет пробу 925. Это значит, что изделие имеет 92, 5 процента чистого серебра, остальное – примеси. Благодаря высокому содержанию именно серебра, изделие сохраняет свою форму и цвет.
2. Страна-поставщик. Некоторые страны (Таиланд, Китай) в целях экономии уменьшают вес изделий, при этом их качество страдает. Чем больший вес серебряного изделия – тем дороже оно.
3. Цена на мировом рынке. Сырье покупают на биржах. От того, сколько сырье стоит на мировом рынке, будет зависит и цена ювелирных изделий.
4. Затраты на добычу. Чтобы извлечь сырье из недр Земли, необходимо как технические, так и людские ресурсы. Так же, к цене можно отнести и то, сколько запасов метала осталось в земле.
5. Форма изделия. Чем сложнее исполнено изделие, тем больше оно будет стоить. В этот пункт так же входят и камни, что присутствуют в изделии. Так же, стоит учесть, насколько уникально изделие. Если оно из массового производства, то и цена будет не такая большая, чем когда ювелир делал его собственноручно.

Драгоценные металлы - защита финансов от инфляции и шанс заработать за счет роста их стоимости. Инвестиции в серебро ошибочно считаются менее выгодными по сравнению с золотом или платиной, хотя потенциал у вложений в этот металл выше. В сегодняшнем материале будем разбираться в причинах этого и в том, стоит ли вкладывать в серебро деньги.

Почему серебро не дорожает

На рисунке ниже показан недельный график серебра за последние годы. Видно, что в течение 5-7 лет стоимость металла упала в 3,49 раза. Причем падение это выглядит нелогичным.

В пользу роста стоимости металла говорят следующие факты:

• его запас на планете конечен. Причем если количество залежей серебра превышает запасы золота в 15-16 раз, то в промышленности серебра больше только в 4 раза, в продаже этого драгметалла меньше, чем золота.;
• добыча сложна. От общего количества добываемого серебра только пятая часть приходится на рудники, прочее добываемое серебро - побочный результат при добыче никеля, цинка;
• на рынках предложение драгметалла ограничено. Тем не менее его стоимость на момент подготовки материала в 80 раз меньше, чем стоимость золота, так что инвестиционная привлекательность невысока;
• оно востребовано со стороны ювелиров, промышленности (используется в медицине, приборостроении);
• на рынок серебро не возвращается. Если золото из вышедшей из строя или устаревшей техники добывается, с серебром этот процесс экономически невыгоден. То же и с ломом, ювелирные серебряные изделия реже переплавляются и сдаются как лом. Возобновление объемов предложения за счет этого не происходит.

Следуя логике, уже должен был бы начаться «серебряный век», но этого не происходит, а рост драгметалла откладывается ежегодно. Это объясняется следующими причинами:

• после кризиса и спада объемов промпроизводства текущий уровень добычи серебра закрывает на 100% потребности Китая, США и прочих промышленных центров. Доходит до того, что металл не востребован и хранится на складах, ожидая покупателя;
• цена на серебро определяется Лондонским фиксингом. Есть мнение, что стоимость драгметалла искусственно занижается;
• есть и предубеждения относительно этого металла. Сложилось так, что человек отдает предпочтение золоту, хотя были в истории периоды, когда серебро ценилось выше.

Есть прогнозы специалистов, в которых обещают скорый рост стоимости этого драгметалла. Говорят о том, что в перспективе стоимость серебра и золота может даже сравняться по мере истощения запасов в разведанных месторождениях.

В будущем спрос на этот металл будет увеличиваться, так что рост стоимости серебра неизбежен. Вопрос только в том, когда это произойдет.

Как менялась стоимость драгметалла в прошлом

Ценность этого металла человечество осознало еще до нашей эры. Так глубоко погружаться в вопрос ценообразования серебра не будем, ограничимся кратким обзором основных событий прошлого. Это поможет понять, в каком диапазоне меняется стоимость драгметалла.

В Британии (ключевой финцентр Европы Х века) национальная валюта изначально привязывалась к серебру. Переход на привязку к золоту начался в период бурного роста промышленности Британии. Серебро стало неудобным, так как для расчетов требовались огромные его количества из-за дешевизны по сравнению с золотом.

Ключевые события:

• XXVII-XXVIII вв. - переход на привязку к золоту. Серебро оказалось на обочине финансовой системы, переход к золоту занял 100-150 лет. В то время установлен фиксированный курс этого металла к золоту на уровне 15-16 к 1;
• до ХХ века идет плавное снижение стоимости серебра, соотношение с золотом выросло до 44 к 1 и не остановилось на этой отметке;
• во время Второй мировой войны спрос на драгметалл превысил предложение, что стало причиной роста его стоимости. Этот металл применялся для изготовления радиостанций, шифровальных машин. Взрывного роста не было, но серебро прибавляло в цене;
• в конце 70-х гг. прошлого века драгметалл взлетел в цене более чем в 7 раз. Причина этого - скупка примерно 30% мировых запасов этого металла братьями Хант (выкупался не физический металл, а его мексиканские месторождения). Это совпало с началом научно-технической революции и развитием наукоемкого производства, требовался все больший объем серебра. На графике ниже в этот период золото установило рекорд стоимости;

• в период с 2009 по 2011 гг. серебро выросло в цене, так как стало выступать в роли убежища, которое позволило бы сохранить деньги во время мирового экономического кризиса. С начала 2010 г. по весну 2011 г. стоимость драгметалла выросла с $14,56 за тройскую унцию до $49,75. Но рынок оказался перегрет, и на этом рост серебра завершился, с апреля 2011 г. стоимость металла снижается.

Сложилась парадоксальная ситуация:

• с одной стороны, эксперты, изучающие этот вопрос, говорят, что на планете месторождения этого драгметалла истощатся уже через 20-30 лет. Серебро в итоге должно расти в цене даже с учетом мирового спада в промышленности и сложностей с экономическим ростом, но этого не происходит;
• с другой - инвестиция в этот металл до сих пор не сильно распространена, люди не замечают возможности заработка. Сложилось равновесие между спросом и предложением этого металла. Если отбросить конспирологические теории, то именно это - основная причина отсутствия роста серебра.

Но не забывайте - запасы его на планете конечны, без него человечество обходиться не сможет. А значит расценивать текущее падение стоимости нужно как временное, для него нет фундаментальных причин. Пока серебро находится на исторических минимумах - это отличный шанс для вложений в него.

Как инвестировать в этот металл, на что стоит рассчитывать инвестору

Перспективы у таких вложений есть, капитал можно увеличить в разы. Ниже разберем, какую прибыль может получить инвестор, и способы вложения в серебро.

Вложения в банковские слитки

В слитках этот металл продают банки и сертифицированные дилеры. Геометрические характеристики и химический состав мерных слитков из серебра регламентируется ГОСТ Р 51784-2001, этот документ стал действовать с 2002 г.

Маркировка выглядит как СШСр 10 либо СЛСр 100, здесь:

• С - слиток;
• Ш или Л - штампованный он или литой;
• Ср - буквы обозначают металл;
• число после букв - вес слитка в граммах.

Также указывается проба серебра, год выпуска, номер.

На поверхности слитка ГОСТом допускаются зачищенные вогнутости глубиной до 3 мм. Также не считаются браком вогнутости, сформировавшиеся из-за усадки металла, ее глубина допускается до 5 мм.

На слитке из серебра недопустимо наличие наплывов, вмятин, трещин, глубоких царапин, налета. Поверхность металла гладкая, однородного цвета.

Продаются слитки в стандартной и улучшенной упаковке, разница в цене - 300-700 рублей в зависимости от массы. Слитки малого веса покупать невыгодно - удельная стоимость серебра получается выше. Приведем пример с ценами на серебро от Сбербанка, актуальными на момент подготовки обзора:

• за слиток отличного качества весом в 50 гр. просят 2301 рубль (с НДС), стоимость 1 гр. металла равна 46,02 рублей;
• килограммовый слиток оценивается в 40002 рубля, стоимость 1 гр. равна 40 рублям.

Переплата составляет 10%, поэтому выгоднее вложения делать в крупные слитки серебра.

После покупки храните документацию и упаковку не вскрывайте. В будущем, при продаже слитка банку или дилеру не понадобится экспертиза металла если сохранится сопроводительная документация.

Металлические счета

Банки предлагают помимо привычных счетов в рублях или валюте открыть ОМС - обезличенный металлический счет. Его особенность в том, что открывается он в драгметаллах, в том числе и в серебре.

Из преимуществ такого метода отметим:

• низкий порог вхождения, счет открывается с нескольких грамм драгметалла;
• возможность сформировать портфель из разных драгметаллов;
• физически металл не придется покупать и думать о его хранении, а значит и обменять серебро на фиатную валюту проще.

Недостатки:

• под программу страхования вкладов физлиц инвестиции такого типа не подпадают. Если банк обанкротится, вкладчики в ОМС теряют все деньги;
• большая часть банков не начисляет проценты на остаток средств на ОМС. Соответственно ваша прибыль формируется только за счет изменения курса драгметалла;
• если счет закрывается менее чем через 3 года после открытия, с прибыли платится 13%-ный налог.

Инвестиционные монеты

Вложения возможны и в серебряные инвестмонеты. Это ключевой момент - не в те, которые ценятся нумизматами, а в инвестмонеты, они чеканятся миллионными тиражами, имеют практически нулевую художественную ценность и стоимость их приближается к цене металла.

• покупайте инвестиционные монеты только в банках или у сертифицированных дилеров;
• проверяйте внешний вид и целостность упаковки;
• желательно монету не доставать из упаковки, если нужно сделать это, купите специальные перчатки. Если испортите внешний вид - банк или дилер снизит цену при выкупе инвестмонеты;
• сохраняйте документацию.

Инвестиционные монеты в целом обладают теми же преимуществами, что и слитки. Но есть один большой плюс - монеты освобождены от НДС, что делает их цену значительно выгоднее. У дилеров стоимость монет зачастую ниже, чем в банке.

На какой результат рассчитывать

Если ваша цель - заработок денег в краткосрочной перспективе, вложение в драгметаллы не подходит. Это инвестиции с перспективой заработка лет через 5-7, а то и больше.

Если бы инвестицию в этот металл вы сделали в конце января 2010 г. по цене $15,6 за унцию, то уже через 13 месяцев заработали бы в 3,17 раз больше, чем вложили. Всего за год стоимость металла выросла до $49,2 за унцию.

Эксперты говорят, что уже через 15-25 лет на планете исчерпаются запасы этого драгметалла, спрос на него никуда не денется. Так что у таких инвестиций есть потенциал. Рост 2010-2011 гг может повториться в больших масштабах.

Заключение

На момент подготовки материала стоимость этого металла находится у исторических минимумов. С учетом спроса на него и грядущего исчерпания запасов разведанных месторождений, стоит ожидать роста стоимости драгметалла в будущем. У инвестирования в серебро есть только один недостаток - неизвестно, когда произойдет его рост.